Den finansiella reportern lyfte fram ett intressant rättsfall nyligen där en mamma förlorade på återkravet av ett utestående lån när hennes son dog på grund av brist på bevis.

Klaganden hade lånat ut sin son 170,000 2005 pund 90,000 för att tillåta honom att köpa en fastighet. Senare samma år kunde han betala tillbaka summan av £2010 350,000 till henne. Han fick diagnosen mesoteliom 2016 och fick mer än £XNUMX XNUMX i ersättning. När han dog XNUMX visade det sig dock att han inte hade lämnat något i sitt testamente till sin mor och dödsboet överlämnades till hans fru och olika välgörenhetsorganisationer enligt instruktionerna i hans testamente.

Hans mor gjorde ett krav på att det utestående beloppet av lånet skulle återbetalas från dödsboet. Den första domaren fann att käranden inte hade bevisat att det fortfarande fanns något belopp att återbetala, och att även om de 90,000 XNUMX pund som hennes son gav tillbaka till henne som en del av lånet, betraktades återstoden av pengarna som en gåva. Domaren avvisade också påståendet om att sonen hade betalat räntebetalningar och bekräftade att presumtionen om befordran gällde i detta fall.

Överklagadomstolen

Käranden tog sitt fall till hovrätten och i december fastställde deras beslut det ursprungliga beslutet från målet som behandlades i juni i år. De bekräftade att den ursprungliga domaren hade rätt att ogilla moderns krav på grund av att det saknades bevis som visade att summan var avsedd som ett lån och inte en gåva.

Enligt Ekonomireporter, ärendet bör fungera som en varning till de många föräldrar som lånar ut sina barn och barnbarn pengar på informell basis. De citerar en rapport från Legal & General tidigare under 2019 som fann att "Mamma och pappas bank" skulle motsvara motsvarande 6.3 miljarder pund i hypotekslån i år. Rapporten visade att personer i åldern 35 år och yngre litade på sina föräldrar för ekonomiskt stöd mer än någon annan åldersgrupp, mer än 20 procent av 45-54-åringarna hade också förlitat sig på sina föräldrar för att få hjälp att köpa en fastighet.

Michelle Chapman, en advokat på Irwin Mitchell, berättade Ekonomireporter, att fallet fungerade som en varnande berättelse för välmenande familjemedlemmar som ville hjälpa sina släktingar – de behövde se till att lånen var noggrant dokumenterade.

Presumtion av avancemang

Presumtionen för befordran är en föga känd rättsprincip som lägger särskild vikt vid vissa relationer, inklusive de mellan makar eller föräldrar och barn. Under sådana omständigheter, om det inte finns bevis för något annat, är presumtionen att en överlåtelse av egendom mellan parterna var en gåva och inte ett lån.

Hon sa att hennes företag rådde alla i liknande situation att dokumentera sina låneavtal ordentligt innan de gör betalningar och att överväga hur villkoren skulle kunna tillämpas, särskilt om ett förhållande gick sönder eller när någon dog.

Finders International erbjuda a Missing Will Service och Missing Will Insurance. För mer information, besök vår webbplats. Alternativt kan du skicka e-post [e-postskyddad] eller telefon: 020 7490 4935